多晶硅市場(chǎng)在2021年經(jīng)歷了較大的動(dòng)蕩，因整體光伏供應(yīng)鏈的產(chǎn)能錯(cuò)配，使得硅料價(jià)格整年大都維持上漲態(tài)勢(shì)。除了中國(guó)國(guó)內(nèi)市場(chǎng)多晶硅交易價(jià)格上漲外，連帶使得價(jià)格相對(duì)平穩(wěn)的海外料價(jià)格也出現(xiàn)較大的波動(dòng)，全年價(jià)格趨勢(shì)同樣呈現(xiàn)上升趨勢(shì)。PV Infolink透過(guò)統(tǒng)計(jì)2020 – 2021中國(guó)海關(guān)的多晶硅進(jìn)口信息，分析變化原因與未來(lái)影響。
進(jìn)口總量相比2020年下降
2021年中國(guó)多晶硅進(jìn)口總量約10.6萬(wàn)噸，相比2020進(jìn)口13.8萬(wàn)噸，同比下降23.1%。推測(cè)造成供給下降的原因?yàn)橐韵?
首先是海外的多晶硅廠家的產(chǎn)能減少，2019年多晶硅市場(chǎng)價(jià)格低迷的影響下，對(duì)多晶硅企業(yè)的營(yíng)運(yùn)造成了不等的沖擊，尤其是電費(fèi)成本較高的非中國(guó)廠家。2019 - 2020年期間，美國(guó)的REC Silicon、OCI韓國(guó)廠、韓華和挪威的埃肯陸續(xù)退出多晶硅的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)。使得2020年的海外硅料產(chǎn)出和前一年同比減少了47%，雖說(shuō)廠家在關(guān)停后仍有庫(kù)存可出貨，但是在庫(kù)存出盡后，可供給的海外硅料數(shù)量迅速減少。韓國(guó)本土在OCI韓國(guó)廠2020關(guān)停后已無(wú)多晶硅產(chǎn)能，2020年因庫(kù)存持續(xù)銷售，仍是中國(guó)進(jìn)口多晶硅最大來(lái)源，達(dá)到了36%，但是到了2021年時(shí)僅有3%，讓2021硅料進(jìn)口量明顯下降。
透過(guò)圖表，2021下半年的多晶硅進(jìn)口價(jià)格同樣歷經(jīng)了快速上漲，相比2020全年海外料價(jià)格穩(wěn)定，2021年的月均價(jià)向上波動(dòng)明顯，價(jià)格的快速上升可能暫時(shí)壓抑對(duì)海外料的采購(gòu)，導(dǎo)致下半年海外料進(jìn)口量逐漸下降。
下半年進(jìn)入了傳統(tǒng)的市場(chǎng)旺季，但是受到產(chǎn)業(yè)上游的瓶頸，造成整體供應(yīng)鏈價(jià)格上升，以及中國(guó)的能耗政策影響，進(jìn)一步推升了組件的價(jià)格，高昂的海運(yùn)價(jià)格也增加了廠家的負(fù)擔(dān)，終端在獲利考慮下需求暫緩，采取了包括延后發(fā)貨與重新議價(jià)等措施，導(dǎo)致了傳統(tǒng)旺季的下半年，中國(guó)組件出口卻呈現(xiàn)了下降的趨勢(shì)。
進(jìn)口國(guó)占比與價(jià)格分析
2021年進(jìn)口多晶硅主要來(lái)自德國(guó)和馬來(lái)西亞，兩者占比達(dá)到了75%，主因兩國(guó)擁有瓦克和OCI兩家目前生產(chǎn)較為穩(wěn)定的非中國(guó)廠家。與2020年比較，出口多晶硅到中國(guó)的國(guó)家數(shù)量減少，且過(guò)去占據(jù)進(jìn)口量第一名的韓國(guó)占比快速縮小，在韓國(guó)國(guó)內(nèi)生產(chǎn)設(shè)施目前沒(méi)有重啟的意愿下，預(yù)期未來(lái)占比將趨近于0%。其他來(lái)自日本或是臺(tái)灣的多晶硅進(jìn)口，因該地區(qū)沒(méi)有多晶硅生產(chǎn)設(shè)施，可能是過(guò)去所簽訂的多晶硅長(zhǎng)單未完全使用而轉(zhuǎn)售，但也僅有小量的占比。
價(jià)格方面，各地區(qū)進(jìn)口的硅料價(jià)格在2021年隨市場(chǎng)均價(jià)普遍呈現(xiàn)逐月上漲的趨勢(shì)，與整年多晶硅市場(chǎng)的價(jià)格變化趨勢(shì)相符。個(gè)別國(guó)家的價(jià)格表現(xiàn)上，具有較穩(wěn)定產(chǎn)能與產(chǎn)品品質(zhì)的德國(guó)和馬來(lái)西亞的價(jià)格表現(xiàn)較佳，而其他進(jìn)口量較小或是透過(guò)轉(zhuǎn)口貿(mào)易方式的進(jìn)口市場(chǎng)則在價(jià)格穩(wěn)定性的表現(xiàn)上不如德國(guó)和馬來(lái)西亞。
未來(lái)在中國(guó)的多晶硅進(jìn)口方面，預(yù)期還是以能夠擁有穩(wěn)健生產(chǎn)能力的OCI、瓦克所在國(guó)馬來(lái)西亞和德國(guó)為主，預(yù)期將占據(jù)大部分的比重;韓國(guó)則是在存貨出盡后比例將持續(xù)下降甚至消失，其余包括受到關(guān)稅限制的美國(guó)與其他地區(qū)維持小比重。因受到美國(guó)海關(guān)暫扣令(WRO)與新疆法案的影響，市場(chǎng)認(rèn)為目前出口光伏產(chǎn)品到美國(guó)最安全的方式仍是建立完全獨(dú)立于新疆的供應(yīng)鏈并且采用海外的多晶硅料，海外料成為經(jīng)營(yíng)全球第二大光伏市場(chǎng)美國(guó)的重要物資，目前在交易上已經(jīng)出現(xiàn)小量的價(jià)差，且下游也積極運(yùn)用長(zhǎng)單鎖定未來(lái)的產(chǎn)能。未來(lái)在下游需求成長(zhǎng)，但海外硅料產(chǎn)能規(guī)模增長(zhǎng)有限的狀況下，海外料的價(jià)差可能繼續(xù)存在。
原標(biāo)題：2021年中國(guó)硅料進(jìn)口分析
評(píng)論